Simon Templar est en vacances à Nassau, aux Bahamas. La lecture d'un article de journal l'interpelle: il craint la présence de personnes mal intentionnées auprès de son amie Lucy. Le commissaire de police à qui il a fait part de ses soupçons l'autorise à mener l'enquête à condition que cela ne trouble pas la quiétude de l'île. Simon va donc s'installer chez Lucy. Son mari veut divorcer pour épouser sa secrétaire, Pauline. Mais, au grand dam de celle-ci, il désire aussi récupérer une partie de la fortune de son épouse. Il fait appel pour cela à un avocat véreux, Floyd. Celui-ci se montre odieux avec tout le monde, et se fait frapper par John, le champion de tennis fiancé à Janet, la jeune sœur de Lucy. Peu de temps après, Floyd est retrouvé assassiné sur la plage, le corps traversé d'une flèche provenant de l'arc de John. Pourtant, c'est une balle qui l'a tué. Simon retrouve la douille dans le sable. La flèche a été plantée après pour compromettre le jeune sportif. Dans une ambiance digne d'Agatha Christie, Le Saint réunit tous les occupants de la villa dans le salon. Il s'avère que chacun d'entre eux avait un motif pour tuer Floyd. Finalement, l'associé du mari craque: c'est lui qui a tué l'avocat qui tentait de le faire chanter au sujet d'affaires douteuses.
